ماهى الاهداف التى يسعى اليها التحليل الافقى ؟ وما هى خطوات التحليل المالى ؟

شكرا اخي العزيز لدعوتك الكريمة 

الهدف من التحليل الافقى لقائمة الدخل هو التعرف على المتغيرات التى حدثت سواء بالزيادة أو النقص على الربحية من المبيعات والهدف من التحليل الافقى لعناصر الميزانية هو التعرف على التغير النسبى لكل عنصر بالنسبة لسنة الاساس 

خطوات التحليل المالي :-  

لابد من اعادة تجهيز البيانات المحاسبية لخدمة اغراض التحيل المالى فالمحلل المالى يهتم بما هو دائم أو غير دائم الامر الذى لاتوضحة قائمة المركز المالى بشكلها التقليدى 

أولا :- تبويب قائمة الدخل:-  

1-         أن يميز بين الربح الناتج من التشغيل العادي للمنشأة وبين الأرباح الناتجة من استثمارات خارجية في صور مختلفة (تشغيل للغير +خدمات مباعة ).

2-         أن يميز بين الربح قبل الضرائب وبعد الضرائب بهدف تعظيم الربح قبل الضرائب

أن يفصل ويميز بين تكلفه البضاعة المباعة وبين المصروفات البيعية والمصروفات التمويليه. والإدارية  

ثانيا :تبويب قائمه المركز المالي :

تبويب الأصول

    الأصول الثابتة  :

§   الأصول الثابتة من وجهة نظر المحلل المالي هي عبارة عن اصل كونه طاقة إنتاجية وليس بغرض إعادة البيع وان يكون ملموسا ويكون جاهز للاستخدام الفعلي بغض النظر عنكونه في حالة استخدام أم لا.

 الأصول المتداولة :

-     هي الاستثمارات الموجهة إلى النقدية وأصول أخرى يمكن تحويلها إلى نقدية     خلال فترة زمنية لا تتجاوز السنة وبدون خسائر في قيمتها .

-     أن تكون ضمن الإطار الطبيعي لأعمال المنشأة .

-     أن يكون الغرض من اقتنائها البيع  .

-     ألا يتم تكوينها طبقا للقانون .

-  أن تظهر في صورة ملموسة .

ويستبعد منها :

§        الجزء الراكد من المخزون .           

§        الجزء الرديء من أرصدة العملاء.

§ الأرصدة النقدية في البنوك التي لا تستطيع الشركة أو المنشأة استخدامها .

§ مخزون قطع الغيار الزائد عن احتياج السنة المالية .

§  الاستثمارات في السندات الحكومية لأنها تكونت بموجب القانون ولا تعكس قرارات استثمارية .

الأصول شبة الثابتة:

تضم جميع عناصر الاصول التى لم يتمكن المحلل المالى من ترحيلها لاى من المجموعتين الاساسيتين نظرا لعدم توافر شروط الاصل الثابت أو المتداول .

ثانيا :  تبويب الخصوم وحقوق الملكية 

حقوق الملكية :

§   صافى حقوق الملكية= رأس المال المدفوع+ الاحتياطيات +الفائض+ الإرباح المحتجزة                                                        

                          = رأس المال المدفوع+ الاحتياطيات - العجز– الخسائر المرحلة .

  الخصوم طويلة الأجل :

§   تتضمن جميع عناصر التزامات المنشأة تجاة الغير والتى تستحق الدفع فى الاجل الطويل التى تزيدعن السنة وتتكون من :

( القروض متوسطة وطويلة الآجل- السندات – اى مخصصات يتم الاحتفاظ بها لفترة تزيد عن السنة ).

§  الخصوم قصيرة الأجل

   جميع عناصر التزامات المنشأة تجاه الغير والتي تستحق الدفع خلال العام وتتكون من :

 (الاقتراض قصير الأجل من البنوك - شراء مواد خام ومستلزمات إنتاج على الحساب من الموردين أو اى مستحقات أخرى( أوراق الدفع والدائنون  والمصروفات المستحقة .. الخ )  

يهتم التحليل الأفقي بدراسة التغيرات التي تحدث لعناصر القوائم المالية من فترة مالية إلى فترة مالية أخرى، بمعنى أنه يهتم بدراسة مبالغ ونسب التغيرات، ويكون بمقارنة نفس البنود المحاسبية في القوائم المالية لعدد من السنوات، وهذا بطبيعة الحال يتطلب توفر مجموعة من القوائم المالية المقارنة حتى يمكن قياس مبالغ ونسب التغيرات، ثم التوصل إلى نتيجة من تحليل التغيرات يساعد في فهم وتفسير الاتجاهات بين الفترات المالية لعناصر القوائم المالية، لذلك ينبغي علي المستثمر أن ينتبه للتغيرات الجوهرية التي توجد في القوائم المالية، و أن يقوم بمقارنتها بسنوات ماضية لمعرفة هل تلك التغيرات تمثل إتجاهات بالشركة، أم هي إتجاهات طارئة.

يهتم التحليل الرأسي بقياس نسبة كل عنصر من عناصر القائمة المالية إلى قيمة أساسية في تلك القائمة تستخدم كأساس لقياس التوزيع النسبي لعناصر القائمة المالية. وعلى سبيل المثال يمكن قياس نسبة النقدية إلى إجمالي الأصول ثم المخزون السلعي إلى لإجمالي الأصول. وهكذا تتم نسبة كل عنصر من عناصر الميزانية إلى إجمالي الميزانية.

ويمكن بطبيعة الحال القيام بنوع آخر من التوزيع النسبي وهو نسبة كل عنصر من عناصر الميزانية إلى إجمالي المجموعة التي ينتمي إليها العنصر مثل نسبة النقدية إلى إجمالي الأصول المتداولة، والمخزون إلى إجمالي الأصول المتداولة. في حين يتم نسبة العدد والآلات إلى إجمالي الأصول الثابتة

الهدف من التحليل المالى هو مقارنة نتائج الفترة الحالية مع  الفترة السابقة اضافة إلى أنه يفيد فى التخطيط للموازنة والتوقع للفترة القادمة كما أنه يمكن من المقارنة من الشركات التى تعمل فى ذات الصناعة

التحليل الافقي لقائمة الدخل والمركز المالي هي عبارة عن حساب التغير النسبي لبند من بنودقائمة الدخل او قائمة المركز المالي او نسبة من النسب المالية عبر الزمن او المقارنة بشركة اخرى او متوسط الصناعة 

اهداف التحليل المالي :

·       تحديد القدرة الائتمانية للشركة

·       تحديد القدرة الايرادية للشركة ( وتحديد مدي كفاءة النشاط الذي تقوم به الشركة )

·       تحديد الهيكل التمويلي الأمثل واتخطيط المالي للشركة

·       تحديد حجم المبيعات المناسب من خلال تحليل التعادل والتحليل التشغيلي

·       تحديد قيمة الشركة الصافية ومؤشر للمركز المالي الحقيقي للشركة

·       تحديد هيكل التكاليف في الشركة

·       تقييم أداء الادارة العليا

·       المساعدة في وضع السياسات والبرامج المستقبلة للشركة وتوفير أرضية مناسبة لاتخاذ القرارت

·       تحديد القيمة العادلة لاسهم الشركة

خطوات التحليل المالي :

1- تحديد الهدف من التحليل

2- تحديد الفترة التي سيتم تحليلها

3- اختيار المعلومات الملاءمة للهدف المراد تحقيقه

4- اختيار الاسلوب الملائم من اساليب التحليل

5- معالجة المعلومات بمقتضى اسلوب التحليل الذي تم اختياره

6- اختيار المعيار الملائم لقياس النتائج عليه

7- تحديد مدى واتجاه وانحراف المنشاة عن المعيار المستعمل

8- تتبع العوامل التي ادت الى ذلك الوضع الى جذورها الحقيقية.

9- الاستنتاج المناسب

10- وضع التوصيات واقتراح الحلول الملائمة.

يهدف الي دراسة الاتجاهات المستقبلية للشركة من خلال مقارنة بنود القوائم المالية مع سنه مقارنة للوقف عاى الاتجاه والوضع المادي للشركة الا انه لايفسر تحل راس المال العامل

ولذلك يستخدم تحليل النسب المالية  

خطوات التحليل المالي هي

1- التحديد الواضح لاهداف التحليــل المـالي

2- تحديد الفترة المالية التي يشملها التحليــل المـالي

3- تحديد المعلومات التي يحتاج اليها المحلل للوصول الي اهدافه

4- اختيار اسلوب وأدارة التحليل المناسبة للمشكلة موضوع الدراسة

5- اختيار المعيار المناسب من معايير التحليــل المـالي لاستخدامه في قياس النتائج

6- تحديد درجة الانحراف عن المعيار المستخدم في القياس